內(nèi)部控制體系與財務(wù)危機(jī)預(yù)警機(jī)制應(yīng)并行于企業(yè)內(nèi)部。在對企業(yè)內(nèi)部控制的要素和企業(yè)財務(wù)危機(jī)因素分析的基礎(chǔ)上，可進(jìn)一步分析哪些因素是內(nèi)部控制能夠控制的，哪些因素又是內(nèi)控?zé)o能為力的。那些內(nèi)控鞭長莫及的因素也就是企業(yè)財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)所應(yīng)著重關(guān)注的內(nèi)容。
一是投資因素。從整體上講，內(nèi)部控制能夠?qū)ν顿Y因素所產(chǎn)生的風(fēng)險起到一定的控制作用，比如授權(quán)制度，就能有效地防止企業(yè)過于草率的投資行為；但同時，內(nèi)控對投資的控制是不完整的，如宏觀經(jīng)濟(jì)的波動對投資的影響，內(nèi)控就很難針對這類風(fēng)險加以控制。也就是說，類似宏觀經(jīng)濟(jì)波動這樣的因素就應(yīng)該更多地交給財務(wù)危機(jī)預(yù)警系統(tǒng)來處理。
二是融資因素。融資的風(fēng)險主要存在于不能償還到期債務(wù)。
因此，融資的風(fēng)險主要集中在債權(quán)融資中。對于融資的風(fēng)險，更多地應(yīng)依靠企業(yè)內(nèi)部控制來加以防范，控制活動中的授權(quán)機(jī)制能有效地防止高風(fēng)險的債務(wù)融資。控制環(huán)境中的管理層理念和經(jīng)營風(fēng)格也能影響融資的風(fēng)險。
三是經(jīng)營因素。企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險也必然存在于企業(yè)和社會的交集之中，其中，企業(yè)中的風(fēng)險主要依靠內(nèi)控，而存在于市場的那部分風(fēng)險則更依賴于財務(wù)危機(jī)預(yù)警體系。如控制活動中的業(yè)績評價、實物控制和職責(zé)分離等活動都和企業(yè)的內(nèi)部經(jīng)營活動直接相關(guān)。
四是增長因素。增長本身是企業(yè)的一種能力。一個可持續(xù)增長能力高的企業(yè)也相對地有更高的價值。但增長在某些時候也會帶來風(fēng)險，這主要是指一個企業(yè)的增長超過了可持續(xù)增長率時，必然會帶來一定風(fēng)險。
對于這類風(fēng)險的控制，應(yīng)更多地依靠企業(yè)的內(nèi)部控制，特別是環(huán)境控制。因為合理增長本身帶來的風(fēng)險是很小的，風(fēng)險主要來自于企業(yè)盲目地追求高速發(fā)展。因此控制這項風(fēng)險主要是要控制住企業(yè)盲目高速發(fā)展的欲望，而欲望的源頭在企業(yè)的治理層和管理層。在環(huán)境要素中，管理層的理念和經(jīng)營風(fēng)格，組織結(jié)構(gòu)及職權(quán)與責(zé)任的分配都能對企業(yè)的沖動給予制約。
點評大唐電信[12.18 -6.16% 股吧]科技產(chǎn)業(yè)集團(tuán)總會計師高永崗：如何控制企業(yè)風(fēng)險，一直是理論界和實務(wù)界關(guān)注的焦點。徐光華教授的分析側(cè)重于企業(yè)內(nèi)部控制與財務(wù)危機(jī)預(yù)警兩大風(fēng)險控制系統(tǒng)能否統(tǒng)一于企業(yè)風(fēng)險管理框架之中，對現(xiàn)代企業(yè)管理的提升，很有借鑒意義。
中國人民大學(xué)教授孫茂竹：內(nèi)控和預(yù)警都是企業(yè)不可或缺的保障體系。如何讓兩者發(fā)揮應(yīng)有的作用，對于每個企業(yè)都有著重要的現(xiàn)實意義。
