會計準則第33號第11條規定應當以母公司和其子公司的財務報表為基礎，按照權益法調整對子公司的長期股權投資，在隨后的合并抵消分錄中，將母公司對子公司的長期股權投資與母公司在子公司所有者權益中所享有的份額應當相互抵銷，同時將母公司對子公司、子公司相互之間持有對方長期股權投資的投資收益應當抵銷。在按權益法調整長期股權投資的會計處理中，不同的參考書或教材給出調整分錄有所不同。
一、成本法與權益法的會計處理概述
成本法是指對長期股權投資進行后續計量時，我國會計準則規定的一種統一的方法，在企業會計準則-第2號準則中規定，投資公司對被投資公司形成了控制，或不存在重大影響時，投資公司因長期股權投資而帶來的后續業務需進行的賬務處理應采用的統一的一種方法。在企業會計準則解釋的第3號文件中對成本法的處理進行了進一步的解釋，即：當被投資公司分派股利時，不再區分投資前實現的利潤后投資后實現的利潤，進行賬務處理：借：應收股利 貸：投資收益。被投資公司實現利潤或其他權益變動投資公司均不需做賬。權益法是指對長期股權投資進行后續計量時，投資公司對被投資公司的經營或財務政策存在重大影響時，投資公司因長期股權投資而發生的后續業務而需進行的賬務處理而采用的統一的一種方法。在企業會計準則第2號文件中對權益法的處理進行了解釋，即：當被投資公司分派股利時，進行賬務處理：借記“應收股利”，貸記“長期股權投資”。被投資公司實現利潤時，進行賬務處理，借記“長期股權投資”，貸記“投資收益”，當被投資公司的其他權益變動時，進行賬務處理：借記“長期股權投資”，貸記“資本公積”。
按由成本法調整成權益法的會計處理為，被投資公司本年實現的凈利潤，投資公司要做的調整分錄為：借記“長期股權投資”，貸記“投資收益”；當子公司本年分配現金股利時，做的調整分錄為：借記“投資收益”，貸記“長期股權投資”。子公司所有者權益的其他變動，做的調整分錄為：借記“長期股權投資”，貸記“資本公積”。對于投資后被投資公司實現的非當年的凈利潤，投資公司要做的調整分錄為：借記“長期股權投資”，貸記“未分配利潤-年初”，貸記“盈余公積-年初”，對于投資后被投資公司非本年分配的現金股利，投資公司要做的調整分錄為：借記“未分配利潤-年初”，借記“盈余公積-年初”，貸記“長期股權投資”。
二、合并分錄中成本法調整成權益法的處理分歧
按會計準則，投資公司對被投資公司形成控制時，應該按成本法進行后續計量，但在編制合并報表時，當以母公司和其子公司的財務報表為基礎，按照權益法調整對子公司的長期股權投資。按照前面所述的成本法與權益法的差異，母公司在調整長期股權投資時，既有本年實現的利潤和分配的現金股利，也有投資后非本年實現的利潤和分配的現金股利。很多參考書上直接按上述原理進行調整，稱之為方法1，即借記“長期股權投資”，貸記“投資收益”［（子公司本年實現的經調整的凈利潤-分配的現金股利）×持股比例］，貸記“未分配利潤――年初”［（投資后非本年的經調整后的凈利潤-投資后非本年分配的現金股利）×持股比例×（1-盈余公積提取比例）］，貸記“盈余公積――年初”［（投資后非本年的經調整后的凈利潤-投資后非本年分配的現金股利）×持股比例×盈余公積提取比例］，貸記“資本公積”［（投資后子公司所有者權益的其他變動×持股比例）］，以上分錄中方括號的內容表示該科目的取值原理。對于方法1的分錄，部分參考書或教材直接將盈余公積剔除，稱為方法2。即將貸方的“未分配利潤――年初”和“盈余公積――年初”進行合并，只用一個科目“未分配利潤――年初”，取值為（投資后非本年的經調整后的凈利潤――投資后非本年分配的現金股利）×持股比例。見表1，比較方法1與方法2，該分錄中科目“未分配利潤――年初”的金額與“盈余公積――年初”的金額不一致。
三、合并調整分錄的進一步探討
方法1與方法2對合并報表是否有影響，合并報表的編制程序是，在合并工作底稿中做完調整分錄后，應該編制抵銷分錄，需要將調整后長期股權投資的金額與調整后子公司的所有者權益抵消，即借記“股本”、“資本公積”、“盈余公積”、“未分配利潤”，貸記“長期股權投資”、“少數股東權益”。其中盈余公積為調整后的年末數，包括年初數和本年數，同樣未分配利潤包括年初數和本年數，因此，在抵消分錄編制后，年末合并報表的數值是沒有差異的。雖然在合并工作底稿中，因方法1與方法2的分錄不同，未分配利潤的年初數與盈余公積的年初數有可能不同，但合并報表的年初數并不從底稿中取值，而是從上年的合并報表中取值，因此，方法1與方法2的差異并不會對合并結果造成任何差異。
另外，會計準則或相關解釋中沒有對此明確規定因采用方法1或方法2，因此，在運用時會存在著較大的困惑，這是由于學習該分錄時未結合后面的抵消分錄理解。方法1嚴格按成本法調整成權益法的思路進行，而方法2未嚴格按成本法調整成權益法的思路進行但處理比較簡單。 經以上分析兩種方法對合并結果沒有任何差異，為便于記憶，筆者建議在相關的文件中明確按方法2進行調整。
